Комитет финансов Петербурга 18 августа 2004 г. проведет аукцион по размещению 10-летних облигаций Петербурга с фиксированным купоном и амортизацией долга.
Как сообщает пресс-служба генерального агента ГИО "ИК "АВК", размещение нового выпуска ГИО Петербурга (RU26006GSP) является беспрецедентным для рынка петербургских облигаций по трем причинам.
Во-первых, это первый выпуск ГИО Петербурга, предполагающий частичное погашение (амортизацию) номинальной стоимости облигаций. Государственная регистрация условий эмиссии и обращения облигаций с амортизацией долга в Министерстве финансов РФ осуществлена 3 марта 2004 г. В 2003 г. Петербург первым среди субфедеральных эмитентов разработал и зарегистрировал условия, предусматривающие возможность выпуска облигации с амортизацией долга, выплата номинальной стоимости которых производится частями. Выпуск таких инструментов позволяет заемщику распределить во времени нагрузку на бюджет, возникающую при погашении, и в то же время учесть интересы инвесторов по ликвидности облигаций, предложив крупный по капитализации выпуск.
Во-вторых, эмитент предложил рекордный для облигаций Петербурга объем эмиссии - 5 млрд. руб., что характеризует продолжение политики эмитента по укрупнению выпусков ГИО Петербурга. Предыдущий рекорд такого рода был поставлен выпуском RU25036GSP, совокупный объем эмиссии которого по глобальному сертификату достиг 3 млрд. руб., а размещение проводилось двумя траншами (2 млрд. руб. и 1 млрд. руб.).
В-третьих, срочность нового выпуска - 10 лет - отражает стратегию эмитента, направленную на увеличение сроков заимствований, что является частью проводимых эмитентом мероприятий по развитию рынка ГИО Петербурга, предусмотренных утвержденной правительством города 28 января 2004 г. концепцией управления государственным долгом Петербурга на ближайшие 4 года. Выпуск имеет 20 полугодовых купонных периодов, шкала ставок купонов снижающаяся - с 10 до 7,5% годовых, амортизация номинальной стоимости будет производиться, начиная с девятого года обращения в даты купонных выплат четырьмя равными платежами по 25%. Обязательные квоты на покупку облигаций и минимальная цена по конкурентным предложениям дилеров не устанавливаются.
На предстоящем аукционе эмитент не ставит целью размещение всего выпуска. Данный аукцион направлен, в первую очередь, на представление рынку нового перспективного инструмента, который может быть в будущем использован как эмитентом при управлении долговым портфелем, так и участниками рынка при формировании инвестиционных портфелей. Доразмещение данного выпуска планируется в течение 2004-2005 гг.
Петербург - второй по величине город России и второй по объемам обращающихся субфедеральных и муниципальных займов (номинальный объем рынка на сегодняшний день составляет 16,76 млрд. руб.). Петербург имеет кредитные рейтинги ведущих международных и российских рейтинговых агентств: S&P: ВВ (прогноз "позитивный") - по международной шкале в иностранной и национальной валютах, Moodys: Аа2 (rus) - по национальной шкале, Ba2 (прогноз "стабильный") - по международной шкале в иностранной валюте, Fitch: ВВ+ (прогноз "стабильный") - по международной шкале в иностранной валюте.
Объем государственного долга Петербурга на 1 августа 2004 г. составил 9,8 млрд. руб. и сократился с начала года на 3,3 млрд. руб. В соответствии с законом о бюджете Петербурга на 2004 г. объем государственного долга города в 2004 г. не превысит 18,2 млрд. руб., или 21% от доходов бюджета.